配息基金 變身領頭羊

配息基金 變身領頭羊

2015-02-18 經濟日報 記者張瀞文／台北報導

羊年開始，六大基金公司建議12檔基金當作核心基金，以收益型基金為主，收益來源也更加多元，而且幾乎都有月配息的選項，符合台灣投資人的需求。此外，美元強勢資產則是共識。

國人熱愛高收益債券基金，在規模最大的十檔境外基金中，有一半是高收益債券基金。不過，基金公司建議，配息來源除了債券以外，還應該納入股票及不動產投資信託（REITs）。

以聯博投信來說，除了聯博全球高收益債券基金外，還建議聯博美國成長基金。前者是台灣投資人最熱愛的基金，長期績效穩健，配息穩定，而且有許多種配息選項，包括美元、歐元、加幣、南非幣、澳幣、紐幣等。

至於聯博美國成長基金，目前主要布局醫療、生技、科技及消費等產業，看好獲利成長強勁及資產報酬率高的個股。基金同樣有月配息選項，可選擇美元、歐元、澳幣、南非幣。

富蘭克林投顧同樣建議兩檔配息型基金。富蘭克林坦伯頓穩定月收益基金是美國平衡型基金，以高股利股票及高收益債為主，目前股債配置為六比四，產業兼具循環（能源及原物料）與防禦性（公用事業及醫療）。

富蘭克林坦伯頓全球房地產基金是全球產業型基金，REITs及不動產類股比重為3：1，同時掌握REITs股利配發穩定特性，以及不動產類股的長期成長性。基金的美國部位占53%，其次是亞洲的23%，加碼與景氣連動性高的次產業。

多重收益是摩根投信近年的主軸，摩根在多重收益市場的市占率也最高，超過三成，今年力推的兩檔基金為摩根多重收益基金、摩根亞太入息基金，前者為全球型基金，後者則是亞洲基金。

摩根多重收益基金規模不小，近120億美元，網羅股市、債市、房市等收益來源，目前股票約占一半，另外一半則包括高收益債券、可轉換公司債、非機構抵押證券、REITs等。摩根亞太入息基金採股六債四，中國占24%，澳洲占15%。

貝萊德環球資產配置基金向來是貝萊德的旗艦基金，也是國人熟悉的基金，不過仍沒有配息選項。貝萊德全球股票收益基金可選擇月配息，目前歐股超過一半，美國近四成。

富達旗下產品豐富多元，「入息」是近年的主旋律。富達全球入息基金五成在歐洲，四成在美國，以醫療保健與消費類股最多。富達歐洲入息基金則有匯率避險級別可供挑選，以降低歐元貶值帶來的衝擊。