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債券基金今年來表現最佳的是可轉債基金，無論短期或者中長期績效都跑第一，法人表示，只要股市表現佳，可轉債基金就會有好氣色。
今年股市表現有起色，連帶也使得和股市連動性高的可轉債基金績效也明顯提升，根據資料統計，最近1個月、3個月，乃至今年以來以及1年績效都是居債券基金之冠。
國泰投顧經理黃若蘭說，景氣在慢慢好轉中，市場利率也會慢慢走高，在如此的大環境下，投資股會更勝於債。
她認為，正因投資人投資股票沒有那麼有信心，一時間可能還無法接受股票，因為可轉債是債券加一個債轉股的選擇權，債券與選擇權的價格的波動都較股票小，買可轉債是一個相對較和緩可參與股市的管道，所以吸引資金介入。
對於可轉債基金的續航力道，瑞銀投信研究部張繼文表示，根據JP Morgan計算，從1994～2013年美國10年期公債每彈升1個百分點，可轉債報酬率上漲3.2％，加上可轉債的存續期間短，受公債殖利率彈升的影響較小，使得可轉債基金近期績效表現較突出。
他指出，利率向上往往代表景氣好轉，股市多半有所表現，因可轉債中的選擇權部位是與股市連動，因此只要股市漲，可轉債就會漲。
但張繼文也說，可轉債屬於較為複雜的債券類別，需要考慮的層面比較多，若投資人想投資，最好從全球型可轉債基金著手，會比較合適，因為全球投資可以分散區域與信用風險。
目前歐美日成熟國家佔可轉債市場發行量約7成，加上現在市場資金主要流向歐美日等成熟國家，法人認為，投資人可以搶搭這波成熟國家股市上漲的機會財。
今年股市表現有起色，連帶也使得和股市連動性高的可轉債基金績效也明顯提升，根據資料統計，最近1個月、3個月，乃至今年以來以及1年績效都是居債券基金之冠。
國泰投顧經理黃若蘭說，景氣在慢慢好轉中，市場利率也會慢慢走高，在如此的大環境下，投資股會更勝於債。
她認為，正因投資人投資股票沒有那麼有信心，一時間可能還無法接受股票，因為可轉債是債券加一個債轉股的選擇權，債券與選擇權的價格的波動都較股票小，買可轉債是一個相對較和緩可參與股市的管道，所以吸引資金介入。
對於可轉債基金的續航力道，瑞銀投信研究部張繼文表示，根據JP Morgan計算，從1994～2013年美國10年期公債每彈升1個百分點，可轉債報酬率上漲3.2％，加上可轉債的存續期間短，受公債殖利率彈升的影響較小，使得可轉債基金近期績效表現較突出。
他指出，利率向上往往代表景氣好轉，股市多半有所表現，因可轉債中的選擇權部位是與股市連動，因此只要股市漲，可轉債就會漲。
但張繼文也說，可轉債屬於較為複雜的債券類別，需要考慮的層面比較多，若投資人想投資，最好從全球型可轉債基金著手，會比較合適，因為全球投資可以分散區域與信用風險。
目前歐美日成熟國家佔可轉債市場發行量約7成，加上現在市場資金主要流向歐美日等成熟國家，法人認為，投資人可以搶搭這波成熟國家股市上漲的機會財。
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