境外平衡基金 暴肥
2013/12/13
【經濟日報╱記者李娟萍／台北報導】今年來美歐日股等成熟國家股市崛起，股市的表現優於債市，帶動國人對於持有境外股債平衡基金偏好度。根據投信投顧公會統計，國人持有的境外平衡基金規模至10月底，已由去年底的553億元大幅增加至1,296億元，十個月內規模暴增743億元。
統計境外平衡基金績效，今年來平均有12.8%的報酬率，其中，以美股為主軸的PIMCO美國股票增益基金今年來報酬率超過三成；其次，聚焦日本的德盛東方入息基金今年來以22%，緊追在後：著重在歐洲的富達歐洲平衡基金今年來也有17.8%的報酬率，顯示美日歐股崛起，也帶動平衡基金績效。
境外平衡基金的月（季）配息率也是另一個吸引投資人的重點。根據晨星機構統計，大部分的平衡基金有3%-4%的配息率，而以澳幣計價的平衡基金配息率可以衝高至7%，除股債的資本利得外，配息及匯兌收益均是配息來源。
再從國人持有境外平衡基金規模來看，截至今年9月底止，摩根投信的多重收益及亞太入息兩檔平衡基金，吸金能力最強，兩檔基金規模合計已超過新台幣800億元；其次是富蘭克林坦伯頓全球投資系列－穩定月收益基金美元，也有176億元的規模，呈現直線上升的成長速度。
摩根投信產品投資部副總劉玲君分析，平衡基金今年大行其道，主要是全球景氣回春步伐顛簸，投資者需要時間恢復對股票的信心，加上金融市場持續在量化寬鬆（QE）退場預期及景氣復甦間搖擺，波動幅度不小，導致資金尚未全面轉進股市，造就了平衡型基金的成長空間。
摩根多重收益基金經理人邁可‧施厚德（Michael Schoenhaut）指出，全球資金環境寬鬆，搭配亞洲人口老化的退休潮趨勢，多重收益概念商品迅速崛起，不但台灣投資人青睞有加，香港也熱烈追逐多重收益產品。
根據統計，香港平衡型基金銷售總額占整體基金銷售量比例，從去年的10%增長至今年7月的33%，對照台灣境外平衡型基金上半年銷售占比僅11%，台灣平衡型基金還有很大的成長空間。
德盛東方入息產品經理許廷全認為，平衡策略是市場由收益轉向成長的橋梁，在對於明年全球景氣復甦有高度期待的投資人，可適度採取更為積極的平衡策略。
許廷全看好日股後市，日本在12月6日結束臨時國會，初步確認5.5兆元的消費稅相關配套政策定案，明年1月將討論包括能源政策與企業減稅等方案，日本政府在11月對自由貿易經濟特區已初步定案，預計從2014年起成立三到五個經濟特區，對於觀光跟投資會有正面貢獻，可望吸引觀光及外資直接投資，加上日股技術面轉佳，可適度持有。
統計境外平衡基金績效，今年來平均有12.8%的報酬率，其中，以美股為主軸的PIMCO美國股票增益基金今年來報酬率超過三成；其次，聚焦日本的德盛東方入息基金今年來以22%，緊追在後：著重在歐洲的富達歐洲平衡基金今年來也有17.8%的報酬率，顯示美日歐股崛起，也帶動平衡基金績效。
境外平衡基金的月（季）配息率也是另一個吸引投資人的重點。根據晨星機構統計，大部分的平衡基金有3%-4%的配息率，而以澳幣計價的平衡基金配息率可以衝高至7%，除股債的資本利得外，配息及匯兌收益均是配息來源。
再從國人持有境外平衡基金規模來看，截至今年9月底止，摩根投信的多重收益及亞太入息兩檔平衡基金，吸金能力最強，兩檔基金規模合計已超過新台幣800億元；其次是富蘭克林坦伯頓全球投資系列－穩定月收益基金美元，也有176億元的規模，呈現直線上升的成長速度。
摩根投信產品投資部副總劉玲君分析，平衡基金今年大行其道，主要是全球景氣回春步伐顛簸，投資者需要時間恢復對股票的信心，加上金融市場持續在量化寬鬆（QE）退場預期及景氣復甦間搖擺，波動幅度不小，導致資金尚未全面轉進股市，造就了平衡型基金的成長空間。
摩根多重收益基金經理人邁可‧施厚德（Michael Schoenhaut）指出，全球資金環境寬鬆，搭配亞洲人口老化的退休潮趨勢，多重收益概念商品迅速崛起，不但台灣投資人青睞有加，香港也熱烈追逐多重收益產品。
根據統計，香港平衡型基金銷售總額占整體基金銷售量比例，從去年的10%增長至今年7月的33%，對照台灣境外平衡型基金上半年銷售占比僅11%，台灣平衡型基金還有很大的成長空間。
德盛東方入息產品經理許廷全認為，平衡策略是市場由收益轉向成長的橋梁，在對於明年全球景氣復甦有高度期待的投資人，可適度採取更為積極的平衡策略。
許廷全看好日股後市，日本在12月6日結束臨時國會，初步確認5.5兆元的消費稅相關配套政策定案，明年1月將討論包括能源政策與企業減稅等方案，日本政府在11月對自由貿易經濟特區已初步定案，預計從2014年起成立三到五個經濟特區，對於觀光跟投資會有正面貢獻，可望吸引觀光及外資直接投資，加上日股技術面轉佳，可適度持有。
|
沒有留言:
張貼留言