經理人：美電兵迎財報周 首選大型股

經理人：美電兵迎財報周 首選大型股

2015-03-25 聯合晚報 記者嚴雅芳／台北報導

美國升息時程可望延後，全球資金又開始追求風險性資產，台股上半年有機會挑戰萬點聲浪再起，不過，隨著指數來到高檔，選股難度亦增加。惠理康和台灣紅不讓基金經理人蔡俊宸表示，第二季一向是台股電子類股的營運淡季，布局上宜鎖定具有成長題材的權值股為宜；群益投信表示，即將進入4月分的第一季財報公布期，股市波動可能提高，投資上仍以具獲利基本面的標的為主，而近期宣布股利政策下，高殖利率個股也可留意。

蔡俊宸表示，FOMC會後聲明中對升息時機仍曖昧不明，且同時大幅度調降升息幅度，安撫市場投資人對升息的不安情緒，外資可望持續投入台股，預計大型權值股有機會持續往上攻堅。在內資部分，投信第一季作帳行情正如火如荼展開，配合股東會舉行在即，部分券資比高的個股，上演軋空行情，然建議投資人對高券資比個股居高思危，不宜過分激情追價。

蔡俊宸表示，電子股一向是台股大盤重心，預期Apple今年推出的新手機應僅有小幅度改款，值此空窗期，正是Android 陣營大反攻，預計Android陣營的智慧手機類股是今年台股重要投資題材之一。

另外，蘋果全新12吋MacBook ，追求重量和電池的極致表現，看好這新款的筆電有機會重新定位NB的定義。此款筆電重量除了僅有920公克和搭配Retina顯示螢幕外，此款還有MacBook僅搭載一個USB Type-C，此舉將有機會將Type C商機提前引爆，建議投資人可留意MacBook和Type C相關供應鏈個股。

群益創新科技基金經理人沈萬鈞表示，2月分北美半導體BB ratio 1.02，維持在1以上，考量後續在晶圓代工端有14/16nm，DRAM端有20nm的擴產需求，預期可維持較佳表現，對整個半導體產業供應鏈也有正面帶動。