退休金投資教戰／母子基金策略 資產互補避險

退休金投資教戰／母子基金策略 資產互補避險

2014-10-15 聯合晚報 記者嚴雅芳／台北報導

時序進入第四季，金融市場感受到涼意，全球股市自9月中下旬以來轉趨震盪，富蘭克林投顧建議，退休金投資乃長期計畫，甚至可能橫跨數次景氣循環，因此須選擇長期成長趨勢較為明確的市場布局，期間也須定期檢視市場前景調整投資組合。短線市場波動‧若透過機制化的方式投資，則能降低情緒性的決策影響投資成果。

富蘭克林證券投顧建議以「母子基金策略」，納入具互補性的資產，例如同時持有股票型與債券型基金。

所謂的母子基金投資策略，顧名思義就是資產組合中有兩檔以上的基金數，有別於傳統定期定額，投資人可於申購時選定母子基金，母基金通常選擇波動度低、績效表現較為穩定者，例如全球債券型基金；子基金則是多屬於波動程度較大的股票型基金，例如美國股票型基金。積極的投資人，建議選擇受惠行動應用及雲端運算技術的科技型基金，或成長潛力豐沛的小型企業股票型基金。

投資人只需投資一筆固定金額在波動較低的母基金，再擇定較為積極的子基金，並設立停利點，接下來即可交由電腦系統定期自動於母基金扣款，並以定期定額的方式投資在子基金。

富蘭克林投顧表示，因為子基金已設定停利點，一旦子基金的報酬率達到預設目標，電腦系統將自動全數贖回子基金，將本金及報酬悉數回歸母基金，算是提前將獲利落袋為安，一方面子基金將繼續按月定期定額扣款投資，另外，母基金此時也沒有閒著，繼續以單筆投資的方式，穩健參與金融市場的漲升契機。