惠理康和：投資布局宜多元

• 2014-08-25 03:04
• 工商時報
• 陳愛珠

　全球股債市高檔震盪，惠理康和美元平衡收益基金經理人劉佳雨表示，國際市場資金依然強勁，近期宜觀察注意美國聯邦準備理事會（Fed）主席葉倫在Jackson Hole的談話、烏克蘭和中東情勢發展，投資組合資產宜多元化，才能在國際資金快速輪動之間，掌握輪漲的契機，並降低市場波動風險。

　美股在拉回整理後，近來多頭號角再攻堅，跌深歐股也出現反彈，劉佳雨指出，投資人仍應適度保有風險意識，歐股策略偏重高股息、低波動且現金流量佳的個股，方可一面控制下檔風險，同時掌握反彈契機。

　惠理康和美元平衡收益基金是金管會法令鬆綁後的新型平衡基金，基金股債配置靈活，目前該檔基金債券比重約30～35％，主要是亞洲投資等級公司債；股票比重約65～67％，持有股票高達75檔，目前投資市場以亞股為主歐美為輔。

　受限法令規定，這檔基金目前無法投資台股，在全球景氣復甦之際，經理人以韓股替代，儘管上半年韓國股市表現遠遜於台股，劉佳雨在韓股低檔時布局高股息類股，近來國際資金大舉回流韓國，基金也受惠韓股彈升。

　此外，值得注意的是，惠理康和美元平衡收益基金今年來績效不僅相較同期成立的投信基金亮眼，績效也領先境外同類型基金，是一檔值得投資人可以納為核心持有的基金。